ווי צו אַנאַלייז די פינאַנציעל סטייטמאַנץ פון אַ פירמע

1. פארשטאנד די באַסיקס פון פינאַנציעל סטייטמאַנץ

דייווינג אין דער וועלט פון פינאַנציעל אַנאַליסיס, איר מוזן ערשטער פֿאַרשטיין די גרונט סטרוקטור און קאַמפּאָונאַנץ פון פינאַנציעל סטייטמאַנץ. זיי דינען ווי דער יסוד פון פירמע אַנאַליסיס, און פאָרשלאָגן אַ מאָמענטבילד פון די פינאַנציעל געזונט און פאָרשטעלונג פון אַ פירמע.

די וואָג בלאַט, דער ערשטער פון די קריטיש דאָקומענטן, גיט אַ מאָמענטבילד פון אַ פירמע 'ס אַסעץ, לייאַביליטיז און יוישער אין אַ ספּעציפיש פונט אין צייט. אַסעץ אַרייַננעמען אַלץ די פירמע אָונז, פֿון געלט און ינוואַנטאָרי צו פאַרמאָג און ויסריכט. לייאַביליטיז, אויף די אנדערע האַנט, פאָרשטעלן וואָס די פירמע אָוז, אַרייַנגערעכנט לאָונז, אַקאַונץ פעליק, און לאַנג-טערמין כויוו. דער חילוק צווישן אַסעץ און לייאַביליטיז גיט אונדז די פירמע 'ס יוישער, אָפט ריפערד צו ווי אַקציאָנער ס יוישער.

ווייַטער קומט די ינוועסמאַנט דערקלערונג. דער דאקומענט צייגט די רעוועך, קאסטן און אויסגאבן פון די פירמע איבער א צייט, און גיט א קלאר בילד פון די פראפיטאַביליטי פון די פירמע. רעוואַנוז, אויך באקאנט ווי די שפּיץ שורה, זענען דזשענערייטאַד פון די פירמע 'ס האַרץ געשעפט אַפּעריישאַנז. קאָס און הוצאות, דידאַקטיד פון רעוואַנוז, אַרייַננעמען קאָס פון סאָלד סכוירע, אַפּערייטינג הוצאות, טאַקסיז און אינטערעס. די לעצט פיגור, די נעץ האַכנאָסע, איז אָפט ריפערד צו ווי די דנאָ שורה, און ינדיקייץ די פּראַפיטאַביליטי פון די פירמע.

די דריט שליסל דערקלערונג איז די געלט לויפן דערקלערונג. ניט ענלעך די האַכנאָסע ויסזאָגונג, וואָס קענען זיין אַפעקטאַד דורך אַקאַונטינג פּראַקטיסיז, די געלט לויפן ויסזאָגונג גיט אַ מער סטרייטפאָרווערד מיינונג פון ווי פיל געלט אַ פירמע איז דזשענערייטינג און ווו עס איז פארבראכט. עס איז צעטיילט אין דרייַ סעקשאַנז: געלט פלאָוז פון אַפּערייטינג אַקטיוויטעטן, ינוועסטינג אַקטיוויטעטן און פינאַנסינג אַקטיוויטעטן.

• אָפּערייטינג אַקטיוויטעטן אַרייַננעמען די געלט יפעקץ פון טראַנזאַקשאַנז וואָס מאַכן רעוואַנוז און הוצאות. עס דערציילט אונדז ווי פיל געלט די פירמע 'ס האַרץ געשעפט אַפּעריישאַנז דזשענערייטינג.
• ינוועסטינג אַקטיוויטעטן פאַרטראַכטנ די פירמע 'ס פּערטשאַסאַז און פארקויפונג פון לאַנג-טערמין אַסעץ, ווי פאַרמאָג און ויסריכט.
• פינאַנסינג אַקטיוויטעטן ווייַזן די געלט פלאָוז פון און צו פונדרויסנדיק קוואלן, ווי לענדערס, ינוועסטערז און שערכאָולדערז.

פארשטאנד פון די דריי פינאַנציעל סטייטמאַנץ איז פונדאַמענטאַל צו אַנאַלייזינג די פינאַנציעל געזונט פון אַ פירמע. זיי צושטעלן די רוי דאַטן וואָס וועט זיין געניצט אין פינאַנציעל פאַרהעלטעניש אַנאַליסיס, גאַנג אַנאַליסיס און ינדאַסטרי פאַרגלייַך, צווישן אנדערע. די וואָג בלאַט ווייזט וואָס אַ פירמע אָונז און אָוז, די האַכנאָסע ויסזאָגונג ריווילז ווי רעוועכדיק די אַפּעריישאַנז זענען, און די געלט לויפן ויסזאָגונג דיסקלאָוזיז ווי פיל געלט איז דזשענערייטאַד און פארבראכט.

1.1. דעפֿיניציע און וויכטיקייט פון פינאַנציעל סטייטמאַנץ

אין דער וועלט פון טריידינג, די פינאַנציעל דערקלערונג איז ענלעך צו די דויפעק פון אַ פירמע. עס איז אַ קריטיש דאָקומענט וואָס גיט traders מיט אַ פולשטענדיק איבערבליק פון אַ פירמע 'ס פינאַנציעל געזונט. אָבער וואָס פּונקט איז אַ פינאַנציעל ויסזאָגונג, און וואָס איז עס אַזוי וויכטיק?

א פינאַנציעל ויסזאָגונג, אין זייַן סימפּלאַסט פאָרעם, איז אַ דיטיילד רעקאָרד פון אַ פירמע 'ס פינאַנציעל אַקטיוויטעטן. עס איז צעטיילט אין דרייַ הויפּט קאַמפּאָונאַנץ: די וואָג בלאַט, די האַכנאָסע ויסזאָגונג, און די געלט לויפן ויסזאָגונג.

די וואָג בלאַט גיט אַ מאָמענטבילד פון אַ פירמע 'ס אַסעץ, לייאַביליטיז און שערכאָולדערז 'יוישער אין אַ ספּעציפיש פונט אין צייט. עס גיט tradeעס איז אַ פארשטאנד פון וואָס די פירמע אָונז און אָוז, ווי געזונט ווי די סומע ינוועסטאַד דורך שערכאָולדערז.

די ינוועסמאַנט דערקלערונג ווייזט די רעוואַנוז, קאָס און הוצאות פון די פירמע איבער אַ צייט. דעם דערקלערונג איז קריטיש פֿאַר traders ווי עס גיט אַן איבערבליק פון די פירמע 'ס פּראַפיטאַביליטי, אָדער פעלן דערפון.

די געלט לויפן דערקלערונג, אויף די אנדערע האַנט, ווייזט ווי ענדערונגען אין די וואָג בלאַט און האַכנאָסע ווירקן געלט און געלט יקוויוואַלאַנץ. עס ברייקס די אַנאַליסיס אַראָפּ צו אַפּערייטינג, ינוועסטינג און פינאַנסינג אַקטיוויטעטן.

מיט די דריי קאַמפּאָונאַנץ, אַ פינאַנציעל ויסזאָגונג גיט אַ פולשטענדיק איבערבליק פון אַ פירמע 'ס פינאַנציעל סטאַטוס. אבער פארוואס איז עס וויכטיק?

די וויכטיקייט פון פינאַנציעל סטייטמאַנץ קענען ניט זיין אָוווערסטייטיד. זיי דינען ווי אַ שליסל געצייַג פֿאַר traders צו מאַכן ינפאָרמד דיסיזשאַנז. דורך אַנאַלייזינג די פינאַנציעל סטייטמאַנץ פון אַ פירמע, traders קענען אָפּשאַצן די פּראַפיטאַביליטי פון די פירמע, ליקווידיטי, סאָלוואַנסי, און עפעקטיווקייַט.

דורך פינאַנציעל סטייטמאַנץ, traders קענען ידענטיפיצירן טרענדס און פּאַטערנז אין אַ פירמע 'ס פינאַנציעל פאָרשטעלונג, פאָרויסזאָגן צוקונפֿט פאָרשטעלונג און מאַכן קאַמפּעראַסאַנז מיט אנדערע קאָמפּאַניעס אין דער זעלביקער אינדוסטריע. זיי קענען אויך ידענטיפיצירן פּאָטענציעל רויט פלאַגס, אַזאַ ווי ינקריסינג כויוו לעוועלס אָדער דיקריסינג רעוואַנוז, וואָס קען אָנווייַזן אַנדערלייינג ישוז אין די פירמע.

אַזוי, ווי traders, עס איז קריטיש צו פֿאַרשטיין די דעפֿיניציע און וויכטיקייט פון פינאַנציעל סטייטמאַנץ. זיי זענען נישט בלויז דאָקומענטן אָנגעפילט מיט נומערן, אָבער שטאַרק מכשירים וואָס קענען העלפֿן איר מאַכן ינפאָרמד און סטראַטידזשיק טריידינג דיסיזשאַנז.

1.2. שליסל קאַמפּאָונאַנץ פון פינאַנציעל סטייטמאַנץ

ווען דייווינג אין דער וועלט פון פינאַנציעל סטייטמאַנץ, עס איז קריטיש צו פֿאַרשטיין די שליסל קאַמפּאָונאַנץ וואָס מאַכן די דאָקומענטן.

די וואָג שיט, אויך באקאנט ווי דער דערקלערונג פון פינאַנציעל שטעלע, גיט אַ מאָמענטבילד פון אַ פירמע 'ס פינאַנציעל געזונט אין אַ ספּעציפיש פונט אין צייט. עס איז צעטיילט אין דרייַ הויפּט קאַמפּאָונאַנץ: אַסעץ, לייאַביליטיז און שערכאָולדערז 'יוישער. אַסעץ זענען רעסורסן אָונד דורך די פירמע, וואָס קענען דזשענערייט צוקונפֿט עקאָנאָמיש בענעפיץ. לייאַביליטיז פאָרשטעלן אַבלאַגיישאַנז צו דריט פּאַרטיעס, בשעת שערכאָולדערז 'יוישער איז די ריזידזשואַל אינטערעס אין די אַסעץ פון די פירמע נאָך דידאַקטינג לייאַביליטיז.

ווייַטער, מיר האָבן די האַכנאָסע סטאַטעמענט. דער דאָקומענט סאַמערייזיז אַ פירמע 'ס רעוואַנוז, קאָס און הוצאות איבער אַ ספּעציפיש צייט. עס סטאַרץ מיט די גראָב רעוועך, דידאַקץ די קאָס פון סאָלד סכוירע (COGS) צו אָנקומען צו די גראָב נוץ. נאָך דידאַקטינג אַפּערייטינג הוצאות, אינטערעס, און טאַקסיז, מיר קומען צו די נעץ האַכנאָסע, וואָס איז יסענשאַלי די פירמע 'ס נוץ אָדער אָנווער פֿאַר די צייַט.

די קאַש פלאָו סטאַטעמענט איז אן אנדער יקערדיק קאָמפּאָנענט. עס גיט אינפֿאָרמאַציע וועגן אַ פירמע 'ס געלט ריסיץ און געלט פּיימאַנץ בעשאַס אַ אַקאַונטינג צייַט. עס איז צעטיילט אין דרייַ סעקשאַנז: אַפּערייטינג אַקטיוויטעטן, ינוועסטינג אַקטיוויטעטן און פינאַנסינג אַקטיוויטעטן.

צום סוף, עס איז די סטאַטעמענט פון ענדערונגען אין יוישער. עס גיט אַ דיטיילד באַריכט פון די ענדערונגען אין אַ פירמע 'ס יוישער בעשאַס אַ ספּעציפיש צייַט. עס כולל קאַמפּאָונאַנץ ווי ארויס קאַפּיטאַל, ריטיינד פאַרדינסט און אנדערע ריזערווז.

ווען אַנאַלייזינג די סטייטמאַנץ, עס איז יקערדיק צו נישט נאָר קוק אין די פיגיערז אָבער פֿאַרשטיין די געשיכטע הינטער זיי. פֿאַר בייַשפּיל, אַ הויך נעץ האַכנאָסע איז בכלל אַ גוט צייכן, אָבער אויב עס איז בפֿרט רעכט צו איין-צייַט גיינז און נישט ריקערינג רעוועך, עס קען נישט זיין סאַסטיינאַבאַל אין די לאַנג טערמין. סימילאַרלי, אַ פירמע מיט הויך אַסעץ אָבער אויך הויך לייאַביליטיז קען נישט זיין ווי פינאַנציעל סטאַביל ווי עס אויס.

פארשטאנד פון די שליסל קאַמפּאָונאַנץ און זייער ינטערפּליי איז יקערדיק אין אַססעסס די פינאַנציעל געזונט פון אַ פירמע און מאַכן ינפאָרמד טריידינג דיסיזשאַנז.

2. אַנאַלייזינג די פינאַנציעל סטייטמאַנץ

דייווינג אין די האַרץ פון פינאַנציעל ויסזאָגונג אַנאַליסיס, מיר געפֿינען זיך נאַוואַגייטינג די טערביאַלאַנט כוואליעס פון באלאנס שיץ, האַכנאָסע סטייטמאַנץ, און געלט פלאָו סטייטמאַנץ. יעדער פון די דאקומענטן אָפפערס אַ יינציק פּערספּעקטיוו אין אַ פירמע 'ס פינאַנציעל געזונט, און צו פֿאַרשטיין זיי איז קריטיש אין מאכן ינפאָרמד טריידינג דיסיזשאַנז.

די וואָג שיט איז ענלעך צו אַ מאָמענטבילד פון אַ פירמע 'ס פינאַנציעל שטעלע אין אַ ספּעציפיש פונט אין צייט. עס דעטאַילס די פירמע 'ס אַסעץ, לייאַביליטיז, און שערכאָולדערז 'יוישער, פּראַוויידינג אַ פולשטענדיק איבערבליק פון וואָס אַ פירמע אָונז און אָוז, ווי געזונט ווי די ינוועסמאַנט געמאכט דורך די שערכאָולדערז. ווען אַנאַלייזינג אַ וואָג בלאַט, traders זאָל באַצאָלן נאָענט ופמערקזאַמקייַט צו די פירמע 'ס קראַנט פאַרהעלטעניש (קראַנט אַסעץ צעטיילט דורך קראַנט לייאַביליטיז), וואָס גיט ינסייט אין די פירמע 'ס פיייקייט צו באַצאָלן אַוועק זייַן קורץ-טערמין אַבלאַגיישאַנז.

ווייַטער קומט די האַכנאָסע סטאַטעמענט, אַ רעקאָרד פון אַ פירמע 'ס פּראַפיטאַביליטי איבער אַ דיפיינד צייַט. עס אַוטליינז די פירמע 'ס רעוואַנוז, קאָס און הוצאות, קאַלמאַנייטינג אין די נעץ האַכנאָסע. Traders זאָל זיין אויף די לוקאַוט פֿאַר טרענדס אין רעוועך וווּקס און נעץ האַכנאָסע, ווי געזונט ווי די קאָס פון סאָלד סכוירע (COGS) און אַפּערייטינג הוצאות. א שליסל פאַרהעלטעניש צו אַנאַלייז דאָ איז די נוץ גרענעץ (נעץ האַכנאָסע צעטיילט דורך גאַנץ רעוועך), וואָס ינדיקייץ ווי פיל נוץ איז געמאכט פּער דאָלאַר פון פארקויפונג.

די לעצטע שטיק פון דעם פינאַנציעל רעטעניש איז די קאַש פלאָו סטאַטעמענט. דער דאָקומענט רעקאָרדירט ​​​​ווי ענדערונגען אין וואָג בלאַט אַקאַונץ און האַכנאָסע ווירקן געלט און געלט יקוויוואַלאַנץ, און ברייקס די אַנאַליסיס אַראָפּ צו אַפּערייטינג, ינוועסטינג און פינאַנסינג אַקטיוויטעטן. פֿאַר traders, עס איז קריטיש צו טאָן אַז אַ פירמע קענען ווייַזן אַ נוץ אויף די האַכנאָסע ויסזאָגונג, אָבער נאָך זיין אין קאָנפליקט אויב זייער געלט לויפן איז נעגאַטיוו.

• אַפּערייטינג אַקטיוויטעטן: דער אָפּטיילונג ריווילז די געלט דזשענערייטאַד פון די פירמע 'ס האַרץ געשעפט אַפּעריישאַנז. עס ריפלעקס ווי פיל געלט איז דזשענערייטאַד פון אַ פירמע 'ס פּראָדוקטן אָדער באַדינונגען.
• ינוועסטינג אַקטיוויטעטן: דער טייל ווייזט געלט געניצט פֿאַר ינוועסטינג אין אַסעץ, ווי געזונט ווי די לייזונג פון דעם פאַרקויף פון אנדערע געשעפטן, ויסריכט אָדער לאַנג-טערמין אַסעץ.
• פינאַנסינג אַקטיוויטעטן: דער אָפּשניט גיט געלט באַצאָלט צו און באקומען פֿון פונדרויסנדיק קוואלן, אַזאַ ווי לענדערס, ינוועסטערז און שערכאָולדערז.

א קריטיש מעטריק דאָ איז די פריי קאַש לויפן (געלט פון אפעראציע אקטיוויטעטן מינוס קאפיטאל אויסגאבן), וואס ווייזט וויפיל געלט א פירמע האט איבערגעלאזט צו פארברייטערן איר געשעפט אדער זיך אומקערן צו שערכאָולדערז נאכדעם וואס זי האט באצאלט אירע אויסגאבן און געמאכט נויטיקע אינוועסטיציעס אין איר געשעפט.

כאָטש דער פּראָצעס קען ויסקומען דאָנטינג, פארשטאנד די דריי פינאַנציעל סטייטמאַנץ און די שליסל ריישיאָוז דערייווד פון זיי איז אַ יקערדיק בקיעס פֿאַר קיין tradeר. עס גיט אַן ינוואַליאַבאַל פֿענצטער אין די פינאַנציעל געזונט פון אַ פירמע, ימפּאַוערינג traders צו מאַכן ינפאָרמד און רעוועכדיק דיסיזשאַנז.

2.1. פאַרהעלטעניש אַנאַליסיס

אין די מעלוכע פון ​​פינאַנציעל אַנאַליסיס, די יוטאַלאַזיישאַן פון פאַרהעלטעניש אַנאַליסיס איז אַ שטאַרק געצייַג וואָס קענען פאָרשלאָגן tradeעס איז אַ טיף, ינסייטפאַל קוק אין די פאָרשטעלונג פון אַ פירמע. די טעכניק איז ענלעך צו אַ magnifying גלאז וואָס אַלאַוז איר צו ונטערזוכן די פינאַנציעל סטייטמאַנץ פון אַ פירמע, פּילינג צוריק די לייַערס צו אַנטדעקן די אַנדערלייינג געזונט פון די געשעפט.

פאַרהעלטעניש אַנאַליסיס ינוואַלווז די פאַרגלייַך פון שורה ייטאַמז אין אַ פירמע 'ס פינאַנציעל סטייטמאַנץ. די ריישיאָוז קענען זיין קאַטאַגערייזד בראָדלי אין פינף טייפּס, יעדער דינען אַ ספּעציפיש ציל:

• ליקווידיטי ראַטיאָס: די ריישיאָוז מעסטן די פיייקייט פון אַ פירמע צו טרעפן זייַן קורץ-טערמין אַבלאַגיישאַנז. זיי אַרייַננעמען די קראַנט פאַרהעלטעניש און שנעל פאַרהעלטעניש.
• סאָלוואַנסי ראַטיאָס: סאָלוואַנסי ריישיאָוז, אַזאַ ווי די כויוו צו יוישער פאַרהעלטעניש, צושטעלן ינסייט אין אַ פירמע 'ס פיייקייט צו טרעפן זייַן לאַנג-טערמין אַבלאַגיישאַנז.
• עפעקטיווקייַט ראַטיאָס: עפעקטיווקייט ריישיאָוז ווי די ינוואַנטאָרי ויסקער פאַרהעלטעניש און ריסיוואַבאַלז ויסקער פאַרהעלטעניש הילף traders פֿאַרשטיין ווי יפישאַנטלי אַ פירמע איז יוטאַלייזינג זייַן אַסעץ און אָנפירונג זייַן לייאַביליטיז.
• פּראָפיטאַביליטי ריישיאָוז: די ריישיאָוז, אַרייַנגערעכנט די נעץ פּראָפיט מאַרגין און צוריקקומען אויף יוישער, קענען העלפן traders מאָס די פּראַפיטאַביליטי פון די פירמע.
• מאַרק פּראָספּעקט ראַטיאָס: מאַרק פּראָספּעקט ריישיאָוז ווי פאַרדינסט פּער שער (EPS) און פּרייַז צו פאַרדינסט פאַרהעלטעניש (PE פאַרהעלטעניש) געבן traders אַ געפיל פון די פירמע 'ס צוקונפֿט פּראַספּעקס.

פארשטאנד פון די ריישיאָוז איז וויטאַל, אָבער גלייַך קריטיש איז די פיייקייט צו טייַטשן זיי ריכטיק. פֿאַר בייַשפּיל, אַ הויך קראַנט פאַרהעלטעניש קען אָנווייַזן די שטאַרק פיייקייט פון אַ פירמע צו טרעפן זיין קורץ-טערמין אַבלאַגיישאַנז. אָבער, עס קען אויך פֿאָרשלאָגן אַז די פירמע איז נישט יפישאַנטלי ניצן זייַן קראַנט אַסעץ אָדער קורץ-טערמין פינאַנסינג פאַסילאַטיז.

דערצו, עס איז יקערדיק צו פאַרגלייַכן די ריישיאָוז אַריבער פאַרשידענע פּיריאַדז און מיט קאָמפּאַניעס אין דער זעלביקער אינדוסטריע. דעם קאָמפּאַראַטיווע אַנאַליסיס קענען צושטעלן אַ מער פולשטענדיק בילד פון די פירמע 'ס פאָרשטעלונג.

געדענקט, פאַרהעלטעניש אַנאַליסיס איז בלויז איין געצייַג אין די trader ס מכשירים. עס איז יקערדיק צו נוצן עס אין קאַנדזשאַנגקשאַן מיט אנדערע מעטהאָדס צו באַקומען אַ גאַנץ בילד פון אַ פירמע 'ס פינאַנציעל געזונט. עס איז אויך קריטיש צו פֿאַרשטיין די לימיטיישאַנז פון פאַרהעלטעניש אַנאַליסיס. פֿאַר בייַשפּיל, עס רילייז שווער אויף די אינפֿאָרמאַציע אין די פירמע 'ס פינאַנציעל סטייטמאַנץ, וואָס קען נישט שטענדיק אַקיעראַטלי פאַרטראַכטנ די פירמע 'ס עקאָנאָמיש פאַקט רעכט צו סיבות ווי אַקאַונטינג פּראַקטיסיז און פאַרוואַלטונג פּאַלאַסיז.

אין די סוף, פאַרהעלטעניש אַנאַליסיס קענען צושטעלן ווערטפול ינסייץ, אָבער עס זאָל זיין געוויינט ווייזלי און קאַמפּלאַמענטיד מיט אנדערע אַנאַליסיס מעטהאָדס. עס איז אַ שטאַרק געצייַג, אָבער ווי קיין געצייַג, די יפעקטיוונאַס דעפּענדס אויף די סקילז און וויסן פון די מענטש וואָס פירן עס.

2.2. טרענד אַנאַליסיס

דייווינג דיפּער אין דער וועלט פון פינאַנציעל ויסזאָגונג אַנאַליסיס, מען קען נישט פאַרזען די באַטייַט פון גאַנג אַנאַליסיס. גאַנג אַנאַליסיס איז אַ שטאַרק געצייַג וואָס traders נוצן צו אָפּשאַצן די פינאַנציעל געזונט און פּאָטענציעל וווּקס פון אַ פירמע. עס ינוואַלווז קאַמפּערינג היסטארישע דאַטן איבער אַ ספּעסיפיעד צייט צו ידענטיפיצירן קאָנסיסטענט פּאַטערנז אָדער טרענדס.

פֿאַר בייַשפּיל, לאָזן אונדז באַטראַכטן די רעוועך פון אַ פירמע. אויב די רעוועך פון אַ פירמע איז קאַנסיסטאַנטלי ינקריסינג אין די לעצטע יאָרן, דאָס איז אַ positive צייכן וואָס ינדיקייץ די וווּקס פון די פירמע. אויף די אנדערע האַנט, אַ דיקליינינג גאַנג קען כאַפּן אַ רויט פאָן.

אָבער, עס איז יקערדיק צו פֿאַרשטיין אַז גאַנג אַנאַליסיס איז ניט נאָר וועגן ידענטיפיינג פּאַטערנז. עס איז וועגן דיגינג דיפּער צו פֿאַרשטיין די סיבות הינטער די טרענדס. א פּלוצעמדיק פאַרגרעסערן אין רעוועך קען זיין רעכט צו אַ איין-צייַט געשעעניש, אַזאַ ווי די פאַרקויף פון אַ געשעפט אָפּשניט, און קען נישט אָנווייַזן צוקונפֿט וווּקס.

ווען איר דורכפירן אַ גאַנג אַנאַליסיס, traders אָפט פאָקוס אויף די פאלגענדע שליסל געביטן:

• רעוועך גראָוט: א קאָנסיסטענט פאַרגרעסערן אין רעוועך איז יוזשאַוואַלי אַ positive צייכן. אָבער, עס איז קריטיש צו פֿאַרשטיין די מקור פון דעם וווּקס. איז עס רעכט צו אַ פאַרגרעסערן אין פארקויפונג, אָדער איז עס ווייַל פון אַ איין-צייַט געשעעניש?
• נוץ מאַרדזשאַנז: ינקרעאַסינג נוץ מאַרדזשאַנז אָנווייַזן אַז אַ פירמע איז אָנפירונג זייַן קאָס יפעקטיוולי. עס איז אַ צייכן פון אַפּעריישאַנאַל עפעקטיווקייַט.
• צוריקקער אויף יוישער (ROE): ROE איז אַ מאָס פון אַ פירמע 'ס פּראַפיטאַביליטי. א רייזינג ROE סאַגדזשעסץ אַז די פירמע איז דזשענערייטינג מער נוץ פֿאַר יעדער דאָלאַר פון יוישער.
• כויוו לעוועלס: ינקריסינג כויוו לעוועלס קען זיין אַ ווארענונג צייכן. עס איז יקערדיק צו פאַרגלייַכן אַ פירמע 'ס כויוו לעוועלס מיט זייַן ינדאַסטרי פּירז צו באַקומען אַ קלאָר בילד.

עס איז וויכטיק צו געדענקען אַז גאַנג אַנאַליסיס איז בלויז איין אַספּעקט פון פינאַנציעל ויסזאָגונג אַנאַליסיס. כאָטש עס גיט ווערטפול ינסייץ, עס זאָל זיין געוויינט אין קאַנדזשאַנגקשאַן מיט אנדערע מכשירים און טעקניקס פֿאַר אַ פולשטענדיק אפשאצונג.

דערצו, כאָטש גאַנג אַנאַליסיס קענען העלפֿן פאָרויסזאָגן צוקונפֿט פאָרשטעלונג, דאָס איז נישט אַ פולפּראָאָף אופֿן. פאַרגאַנגענהייט פאָרשטעלונג איז ניט שטענדיק אַן פּינטלעך גראדן פון צוקונפֿט רעזולטאַטן. דעריבער, traders זאָל נוצן עס ווי אַ פירער, נישט אַ גאַראַנטירן. עס איז שטענדיק יקערדיק צו באַטראַכטן אנדערע סיבות ווי מאַרק טנאָים, ינדאַסטרי טרענדס און פירמע-ספּעציפיש געשעענישן.

2.3. קאָמפּאַראַטיווע אַנאַליסיס

As traders, מיר וויסן אַז אַ פירמע 'ס פינאַנציעל סטייטמאַנץ זענען די באַקבאָון פון אונדזער באַשלוס-מאכן פּראָצעס. אָבער, נאָר קוקן אין איין פינאַנציעל ויסזאָגונג פון אַ פירמע איז ווי טריינג צו פֿאַרשטיין אַ פֿילם דורך וואַטשינג אַ איין סצענע. עס איז די קאָמפּאַראַטיווע אַנאַליסיס וואָס גיט אַ פולשטענדיק בילד פון אַ פירמע 'ס פינאַנציעל געזונט.

אָנהייבן מיט פאַרגלייַכן די פיינאַנסיז פון די פירמע איבער אַ צייט. דאָס איז באקאנט ווי האָריזאָנטאַל אַנאַליסיס. עס גיט איר אַ מאָמענטבילד פון ווי די פירמע האט דורכגעקאָכט איבער די יאָרן. קוקן פֿאַר טרענדס. איז רעוועך גראָוינג? זענען קאָס געראטן? איז די פירמע 'ס כויוו מדרגה ינקריסינג אָדער דיקריסינג? די ינסייץ קענען העלפֿן איר פאָרויסזאָגן צוקונפֿט פאָרשטעלונג.

ווייַטער, פאַרגלייַכן די פינאַנצן פון די פירמע מיט זייַן קאָמפּעטיטאָרס. דאָס איז באקאנט ווי ווערטיקאַל אַנאַליסיס. עס העלפּס איר פֿאַרשטיין ווו די פירמע שטייט אין זייַן אינדוסטריע. אויב די פירמע 'ס נוץ גרענעץ איז העכער ווי זייַן קאָמפּעטיטאָרס, עס קען אָנווייַזן העכער פאַרוואַלטונג אָדער אַ יינציק פּראָדוקט. אויב עס איז נידעריקער, עס קען סיגנאַל פּראָבלעמס.

דאָ זענען דריי שליסל ריישיאָוז צו קוקן אין בעשאַס דיין קאָמפּאַראַטיווע אַנאַליסיס:

1. נוץ גרענעץ: דאָס דערציילט איר ווי פיל נוץ די פירמע מאכט פֿאַר יעדער דאָלאַר פון פארקויפונג. א העכער נוץ גרענעץ איז בכלל בעסער.
2. צוריקקער אויף אַסעץ (ROA): דאָס מאָס ווי יפישאַנטלי אַ פירמע ניצט זייַן אַסעץ צו דזשענערייט פּראַפיץ. א העכער ROA ינדיקייץ אַ מער עפעקטיוו פירמע.
3. כויוו צו יוישער פאַרהעלטעניש: דאָס מאָס די פינאַנציעל ליווערידזש פון אַ פירמע. א העכער פאַרהעלטעניש קען אָנווייַזן אַ העכער ריזיקירן פון פעליקייַט.

3. ינטערפּריטינג די אַנאַליסיס

דייווינג אין די פינאַנציעל געזונט פון אַ פירמע איז ענלעך צו ויספאָרשן די ינטראַקאַט ווערקינגז פון אַ קאָמפּלעקס מאַשין. עס ריקווייערז אַ שאַרף אויג, אַ שאַרף מיינונג, און אַ גרונטיק פארשטאנד פון פינאַנציעל זשאַרגאָן. אַמאָל איר האָבן אלנגעזאמלט די נייטיק דאַטן פון די פינאַנציעל סטייטמאַנץ פון אַ פירמע, די פאַקטיש אַרויסרופן הייבט זיך: ינטערפּריטיישאַן.

דער ערשטער זאַך צו טאָן איז אַז נומערן אַליין טאָן ניט זאָגן די גאנצע געשיכטע. קאָנטעקסט איז שליסל. פֿאַר בייַשפּיל, אַ הויך כויוו פאַרהעלטעניש קען ויסקומען אַלאַרמינג בייַ ערשטער בליק, אָבער אויב די כויוו איז געניצט צו פינאַנצן וווּקס אין אַ סעקטאָר וואָס איז בומינג, עס קען נישט זיין אַזאַ אַ שלעכט זאַך נאָך אַלע. סימילאַרלי, אַ נידעריק נוץ גרענעץ קען ויסקומען דיסאַפּויניד, אָבער אויב די פירמע איז אין אַ העכסט קאַמפּעטיטיוו ינדאַסטרי ווו מאַרדזשאַנז זענען טיפּיקלי נידעריק, עס קען טאַקע זיין פּערפאָרמינג גאַנץ גוט.

צו מאַכן זינען פון די נומערן, עס איז וויכטיק צו פאַרגלייַכן זיי מיט אינדוסטריע סטאַנדאַרדס און היסטארישע דאַטן. דאָס וועט געבן איר אַ בענטשמאַרק צו אַססעסס די פאָרשטעלונג פון די פירמע.

• אינדוסטריע סטאַנדאַרדס: קאַמפּערינג די פינאַנציעל ריישיאָוז פון די פירמע מיט די פון זייַן קאָמפּעטיטאָרס קענען צושטעלן ווערטפול ינסייט אין זייַן קאָרעוו פאָרשטעלונג. אויב אַ פירמע 'ס צוריקקער אויף יוישער איז באטייטיק העכער ווי די קאָמפּעטיטאָרס', דאָס קען אָנווייַזן העכער פאַרוואַלטונג אָדער אַ יינציק קאַמפּעטיטיוו אַדvantage.
• היסטאָריש דאַטן: קוקן אין אַ פירמע 'ס פינאַנציעל ריישיאָוז איבער צייַט קענען אַנטדעקן טרענדס וואָס קען נישט זיין גלייך קלאָר פון אַ איין יאָר ס דאַטן. פֿאַר בייַשפּיל, אַ סטעדאַלי ינקריסינג כויוו-צו-יוישער פאַרהעלטעניש קען פֿאָרשלאָגן אַז די פירמע איז ינקריסינגלי רילייאַנט אויף באַראָוד געלט, וואָס קען זיין אַ רויט פאָן.

אויך, געדענקען צו נעמען אין חשבון די מאַקראָויקאַנאַמיק סוויווע. א פירמע 'ס פינאַנציעל פאָרשטעלונג טוט נישט עקסיסטירן אין אַ וואַקוום. עס איז אַפעקטאַד דורך סיבות אַזאַ ווי אינטערעס ראַטעס, ינפלאַציע, און עקאָנאָמיש וווּקס. פֿאַר בייַשפּיל, אַ פירמע מיט אַ הויך מדרגה פון כויוו קען געראַנגל אין אַ רייזינג אינטערעס קורס סוויווע.

אָבער, טאָן ניט פאַרגעסן צו באַטראַכטן די פירמע סטראַטעגיע און געשעפט מאָדעל. א פירמע מיט אַ נידעריק נוץ גרענעץ אָבער הויך פארקויפונג באַנד קען זיין פּערסוינג אַ קאָס פירערשאַפט סטראַטעגיע, בשעת אַ פירמע מיט אַ הויך נוץ גרענעץ אָבער נידעריק פארקויפונג באַנד קען נאָכגיין אַ דיפערענשייישאַן סטראַטעגיע. פארשטאנד פון די פירמע 'ס סטראַטעגיע קענען העלפן איר מאַכן זינען פון זייַן פינאַנציעל ריישיאָוז.

ינטערפּריטינג פינאַנציעל אַנאַליסיס איז ווי פיל אַ קונסט ווי עס איז אַ וויסנשאַפֿט. עס ריקווייערז אַ טיף פארשטאנד פון די געשעפט, די אינדוסטריע און די ברייטערער עקאָנאָמיש סוויווע. אָבער מיט פיר און די רעכט צוגאַנג, עס קענען צושטעלן ינוואַליאַבאַל ינסייץ אין אַ פירמע 'ס פינאַנציעל געזונט און צוקונפֿט פּראַספּעקס.

3.1. פארשטאנד די ימפּלאַקיישאַנז פון ראַטיאָס

דייווינג כעדפירסט אין דער וועלט פון פינאַנציעל ריישיאָוז קענען זיין אַ דאָנטינג אַרבעט פֿאַר קיין tradeר, אָבער עס איז אַ יקערדיק טייל פון פארשטאנד פון אַ פירמע 'ס פינאַנציעל געזונט. ראַשאַנז זענען די trader ס סוד וואָפן, אַ מאַטאַמאַטיקאַל געצייַג וואָס שנייַדן דורך קאָמפּלעקס פינאַנציעל סטייטמאַנץ צו אַנטדעקן ינסייטפאַל נאַגאַץ פון אינפֿאָרמאַציע.

ערשטער, עס איז קריטיש צו פֿאַרשטיין אַז ריישיאָוז זענען אַ פאָרעם פון פינאַנציעל סטענאָגראַפיע. זיי קאַנדענס אַ עשירות פון אינפֿאָרמאַציע אין אַ איין, לייכט דיידזשעסטאַבאַל פיגור. א פאַרהעלטעניש, אין עסאַנס, איז אַ פאַרגלייַך פון צוויי אָדער מער פינאַנציעל דאַטן פונקטן. עס איז אַ וועג פון רילייטינג איין שטיק פון פינאַנציעל דאַטן צו אנדערן צו צושטעלן אַ מער פולשטענדיק בילד פון אַ פירמע 'ס פינאַנציעל סיטואַציע.

פֿאַר בייַשפּיל, באַטראַכטן די קראַנט פאַרהעלטעניש. דעם פאַרהעלטעניש קאַמפּערז אַ פירמע 'ס קראַנט אַסעץ (געלט, ינוואַנטאָרי, אַקאַונץ ריסיוואַבאַל) צו זייַן קראַנט לייאַביליטיז (קורץ-טערמין דעץ און פּייאַבאַלז). א הויך קראַנט פאַרהעלטעניש קען אָנווייַזן אַז אַ פירמע האט די רעסורסן צו דעקן זייַן קורץ-טערמין אַבלאַגיישאַנז. אָבער, אַ זייער הויך פאַרהעלטעניש קען אויך פֿאָרשלאָגן אַז די פירמע איז נישט יפישאַנטלי ניצן זייַן אַסעץ.

לאָמיר ויספאָרשן אן אנדער שליסל פאַרהעלטעניש - די כויוו-צו-יוישער פאַרהעלטעניש. עס מעסטן די פּראָפּאָרציע פון ​​אַ פירמע 'ס פאַנדינג וואָס קומט פון כויוו קעגן יוישער. א הויך כויוו-צו-יוישער פאַרהעלטעניש קענען סיגנאַל אַ העכער ריזיקירן, ווייַל עס מיטל אַז די פירמע האט אַ באַטייטיק סומע פון ​​​​כויוו. אָבער ווידער, קאָנטעקסט איז קריטיש. עטלעכע ינדאַסטריז, ווי יוטילאַטיז אָדער טעלאַקאַמיונאַקיישאַנז, טיפּיקלי האָבן העכער כויוו לעוועלס רעכט צו זייער קאַפּיטאַל-אינטענסיווע נאַטור.

נוץ גרענעץ איז אן אנדער פאַרהעלטעניש אַז traders אָפט ונטערזוכן. עס ווייזט ווי פיל נוץ אַ פירמע מאכט פֿאַר יעדער דאָלאַר פון פארקויפונג. א הויך נוץ גרענעץ ינדיקייץ אַ מער רעוועכדיק פירמע וואָס האט בעסער קאָנטראָל איבער זייַן קאָס קאַמפּערד מיט זייַן קאָמפּעטיטאָרס.

דערנאָך עס איז דער צוריקקער אויף יוישער (ROE). דעם פאַרהעלטעניש מיטלען ווי יפעקטיוולי פאַרוואַלטונג איז ניצן אַ פירמע 'ס אַסעץ צו שאַפֿן פּראַפיץ. א העכער ROE מיטל די פירמע איז מער עפעקטיוו אין דזשענערייטינג פּראַפיץ. עס איז וויכטיק צו געדענקען אַז ריישיאָוז זענען בלויז איין שטיק פון די רעטעניש. זיי דאַרפֿן צו זיין געוויינט אין קאַנדזשאַנגקשאַן מיט אנדערע פינאַנציעל אַנאַליסיס מכשירים צו בויען אַ גאַנץ בילד פון אַ פירמע 'ס פינאַנציעל געזונט. דערצו, ריישיאָוז זאָל זיין קאַמפּערד צווישן קאָמפּאַניעס אין דער זעלביקער אינדוסטריע, ווייַל נאָרמז קענען בייַטן באטייטיק.

געדענקט, ווי אַ tradeר, דיין ציל איז צו מאַכן ינפאָרמד דיסיזשאַנז. פארשטאנד די ימפּלאַקיישאַנז פון ריישיאָוז איז אַ וויטאַל שריט אין דערגרייכן דעם אָביעקטיוו. אַזוי, ראָולד אַרויף דיין סליווז און ייַנטונקען זיך אין די פאַסאַנייטינג וועלט פון פינאַנציעל ריישיאָוז. די ריוואָרדז זענען ווערט די מי.

3.2. לייענען צווישן די שורות

אין די ינטריגינג וועלט פון פינאַנציעל אַנאַליסיס, עס ס ניט נאָר וועגן די נומערן. עס ס וועגן וואָס די נומערן מיינען. די פיייקייט צו טייַטשן און פֿאַרשטיין די אַנדערלייינג געשיכטע הינטער די פיגיערז איז אַ קריטיש בקיעס פֿאַר קיין סאַווי trader.

זאל ס דעלוו אין די מעלוכע פון ​​פינאַנציעל סטייטמאַנץ, ווו יעדער שורה נומער רעדט וואַליומז וועגן אַ פירמע 'ס פינאַנציעל געזונט. טראַכטן פון עס ווי אַ דעטעקטיוו דערציילונג, ווו איר קלייַבן קלוז צו באַקומען אַ גאַנץ בילד.

Firstly, די האַכנאָסע סטייטמאַנץt. דער דאָקומענט דערציילט איר ווי פיל רעוועך אַ פירמע האט דזשענערייטאַד אין אַ ספּעציפיש צייט און ווי פיל פון דעם איז קאָנווערטעד אין נעץ האַכנאָסע. אָבער טאָן ניט נאָר פאָקוס אויף די דנאָ שורה. קוק אויף די גראָב גרענעץ, אַפּערייטינג גרענעץ און נעץ גרענעץ. די ריישיאָוז קענען אַנטדעקן די עפעקטיווקייַט פון אַ פירמע אין אָנפירונג זייַן קאָס.

ווייַטער, די וואָג בלאַט. דער דערקלערונג גיט אַ מאָמענטבילד פון אַ פירמע 'ס אַסעץ, לייאַביליטיז און שערכאָולדערז 'יוישער אין אַ ספּעציפיש פונט אין צייט. עס איז יקערדיק צו ונטערזוכן די כויוו-צו-יוישער פאַרהעלטעניש, וואָס קענען אָנווייַזן ווי פיל ריזיקירן די פירמע איז גענומען אויף.

דערנאָך, עס איז די געלט לויפן דערקלערונג. דעם דאָקומענט ווייזט די געלט קומען אין און גיין אויס פון די פירמע. עס איז קריטיש צו ונטערזוכן די געלט לויפן פון אַפּעריישאַנז, וואָס ינדיקייץ צי אַ פירמע 'ס האַרץ געשעפט אַפּעריישאַנז זענען רעוועכדיק.

• איז די פירמע דזשענערייטינג positive געלט לויפן פון זייַן אַפּעריישאַנז?
• ווי איז די געלט לויפן פון די פירמע פאַרגלייַכן צו זיין נעץ האַכנאָסע?
• איז די פירמע ינוועסטינג אין זייַן צוקונפֿט וווּקס?

אָבער, עס איז נישט גענוג צו נאָר קוקן אין די נומערן אין אפגעזונדערטקייט. איר דאַרפֿן צו פאַרגלייַכן זיי מיט פרייַערדיק פּיריאַדז און מיט אנדערע קאָמפּאַניעס אין דער זעלביקער אינדוסטריע. דאָס וועט געבן איר אַ בעסער פארשטאנד פון די פירמע 'ס פאָרשטעלונג און זייַן קאַמפּעטיטיוו שטעלע.

דערצו, באַצאָלן ופמערקזאַמקייַט צו די פאָאָטנאָטעס. זיי קענען צושטעלן ווערטפול ינסייץ אין די פירמע 'ס אַקאַונטינג מעטהאָדס, פּאָטענציעל לייאַביליטיז און אנדערע קריטיש דעטאַילס וואָס קען נישט זיין קענטיק פֿון די נומערן אַליין.

געדענקט, פינאַנציעל אַנאַליסיס איז ווי פיל אַ קונסט ווי עס איז אַ וויסנשאַפֿט. עס ריקווייערז אַ שאַרף אויג, אַ קריטיש מיינונג און אַ טיף פארשטאנד פון געשעפט אַפּעריישאַנז. ווי א trader, דיין פיייקייט צו לייענען צווישן די שורות קען זיין דער שליסל צו געפֿינען לוקראַטיוו אַפּערטונאַטיז און סטירינג קלאָר פון פּאָטענציעל פּיטפאָלז.

4. פּראַקטיש אַפּפּליקאַטיאָן פון פינאַנציעל סטאַטעמענט אַנאַליסיס

אין דער וועלט פון טריידינג, עס איז העכסט וויכטיק צו פֿאַרשטיין די פינאַנציעל געזונט פון אַ פירמע. די פינאַנציעל סטאַטעמענט אַנאַליסיס אָפפערס ינוואַליאַבאַל ינסייץ אין אַ פירמע 'ס פּראַפיטאַביליטי, ליקווידיטי און קוילעלדיק פינאַנציעל פעסטקייַט. די אַנאַליסיס איז ניט נאָר וועגן קראַשינג נומערן; עס איז וועגן ינטערפּריטיישאַן פון די נומערן צו מאַכן ינפאָרמד טריידינג דיסיזשאַנז.

פירסטלי, די האַכנאָסע ויסזאָגונג איז אַ וויטאַל געצייַג פֿאַר אַססעסס די פּראַפיטאַביליטי פון אַ פירמע. עס גיט אַ דיטיילד ברייקדאַון פון אַ פירמע 'ס רעוואַנוז, קאָס און הוצאות. Traders זאָל באַצאָלן נאָענט ופמערקזאַמקייט צו די פירמע 'ס נעץ האַכנאָסע, ווייַל עס ריפלעקס די פירמע 'ס פיייקייט צו דזשענערייט נוץ. א קאַנסיסטאַנטלי ינקריסינג נעץ האַכנאָסע איז אַ positive צייכן, וואָס ינדיקייץ די וווּקס פּאָטענציעל פון אַ פירמע.

צווייטנס, די וואָג בלאַט אָפפערס אַ מאָמענטבילד פון אַ פירמע 'ס אַסעץ, לייאַביליטיז און שערכאָולדערז 'יוישער אין אַ ספּעציפיש פונט אין צייט. אַסעץ אַרייַננעמען אַלץ אַ פירמע אָונז, פֿון געלט און ינוואַנטאָרי צו פאַרמאָג און ויסריכט. לייאַביליטיז, אויף די אנדערע האַנט, רעפּראַזענץ וואָס אַ פירמע אָוז, ווי לאָונז און אַקאַונץ פעליק. דער חילוק צווישן אַסעץ און לייאַביליטיז גיט אונדז די שערכאָולדערז 'יוישער, וואָס רעפּראַזענץ די נעץ ווערט פון די פירמע.

א געזונט וואָג בלאַט זאָל ווייַזן אַ פעסט פאַרגרעסערן אין אַסעץ און אַ פאַרקלענערן אין לייאַביליטיז איבער צייַט. אויב לייאַביליטיז יקסיד אַסעץ, דאָס איז אַ רויט פאָן, וואָס ינדיקייץ פּאָטענציעל פינאַנציעל קאָנפליקט.

דריטנס, די קאַש לויפן ויסזאָגונג איז אן אנדער יקערדיק דאָקומענט פֿאַר traders. עס ווייזט ווי אַ פירמע מאַנידזשיז זיין געלט, צעטיילט אין דרייַ קאַטעגאָריעס: אַפּערייטינג אַקטיוויטעטן, ינוועסטינג אַקטיוויטעטן און פינאַנסינג אַקטיוויטעטן. Positive געלט לויפן פון אַפּערייטינג אַקטיוויטעטן איז אַ גוט צייכן, סאַגדזשעסטינג אַז די פירמע דזשענערייץ גענוג רעוועך צו דעקן זייַן אַפּעריישאַנאַל קאָס.

לעסאָף, די ויסזאָגונג פון שערכאָולדערז 'יוישער ווייזט ענדערונגען אין יוישער איבער אַ פּעריאָד. עס כולל נייַ לאַגער ישואַנס, דיווידענדז באַצאָלט און די פירמע 'ס נעץ האַכנאָסע אָדער אָנווער. א פעסט פאַרגרעסערן אין שערכאָולדערז 'יוישער ינדיקייץ אַ פאַנאַנשאַלי געזונט פירמע.

קסנומקס. ווי Traders קענען נוצן פינאַנציעל סטאַטעמענט אַנאַליסיס

פינאַנציעל ויסזאָגונג אַנאַליסיס איז אַ שטאַרק געצייַג אין די הענט פון traders. עס גיט ווערטפול ינסייץ אין אַ פירמע 'ס פינאַנציעל געזונט, געבן traders צו מאַכן ינפאָרמד דיסיזשאַנז. פארשטאנד די שליסל קאַמפּאָונאַנץ פון אַ פינאַנציעל ויסזאָגונג און ווי צו טייַטשן זיי איז קריטיש.

• וואָג בלאַט: דער דערקלערונג גיט אַ מאָמענטבילד פון אַ פירמע 'ס אַסעץ, לייאַביליטיז און שערכאָולדערז 'יוישער אין אַ ספּעציפיש פונט אין צייט. Traders קענען נוצן דעם צו אַססעסס די פירמע 'ס ליקווידיטי, ליווערידזש און קאַפּיטאַל סטרוקטור.
• האַכנאָסע דערקלערונג: דער דערקלערונג סאַמערייזיז אַ פירמע 'ס רעוואַנוז, קאָס און הוצאות איבער אַ צייט. Traders קענען נוצן דעם צו אָפּשאַצן די פירמע 'ס פּראַפיטאַביליטי, אַפּעריישאַנאַל עפעקטיווקייַט און רעוועך וווּקס טרענדס.
• געלט פלאָו סטאַטעמענט: דער דערקלערונג ווייזט ווי ענדערונגען אין וואָג בלאַט אַקאַונץ און האַכנאָסע ווירקן געלט און געלט יקוויוואַלאַנץ. עס ברייקס די אַנאַליסיס אַראָפּ צו אַפּערייטינג, ינוועסטינג און פינאַנסינג אַקטיוויטעטן. Traders קענען נוצן דעם צו פֿאַרשטיין די געלט לויפן פון די פירמע פון ​​זייַן האַרץ אַפּעריישאַנז.

פאַרהעלטעניש אַנאַליסיס איז אן אנדער עפעקטיוו אופֿן פון פינאַנציעל ויסזאָגונג אַנאַליסיס. עס ינוואַלווז קאַמפּערינג פאַרשידענע נומערן פון די וואָג בלאַט, האַכנאָסע ויסזאָגונג און געלט לויפן ויסזאָגונג צו ידענטיפיצירן פּאַטערנז, טרענדס און אַנאַמאַליז. עטלעכע פון ​​די מערסט פּראָסט ריישיאָוז געניצט דורך traders אַרייַננעמען די פּרייַז-צו-עאַרנינגס (פּ / E) פאַרהעלטעניש, כויוו-צו-עקוויטי (די / E) פאַרהעלטעניש, און קראַנט פאַרהעלטעניש.

פֿאַר בייַשפּיל, די פּ / E פאַרהעלטעניש העלפט traders אָפּשאַצן צי אַ פירמע 'ס לאַגער פּרייַז איז אָוווערוואַליוד אָדער אַנדערוואַליוד. א הויך פּ / E פאַרהעלטעניש קען פֿאָרשלאָגן אַז דער לאַגער איז אָוווערפּרייסט, אָדער עס קען אָנווייַזן אַז ינוועסטערז דערוואַרטן הויך וווּקס אין דער צוקונפֿט.

די די / E פאַרהעלטעניש איז אַ מאָס פון אַ פירמע 'ס פינאַנציעל ליווערידזש, וואָס גיט ינסייץ אין די מדרגה פון ריזיקירן פֿאַרבונדן מיט די פירמע 'ס כויוו מדרגה. א הויך די / E פאַרהעלטעניש קען אָנווייַזן אַ העכער ריזיקירן פון פעליקייַט אָדער באַנקראָט.

לעצטנס, די קראַנט פאַרהעלטעניש איז אַ ליקווידיטי פאַרהעלטעניש וואָס מעסטן די פיייקייט פון אַ פירמע צו צאָלן קורץ-טערמין און לאַנג-טערמין אַבלאַגיישאַנז. א העכער קראַנט פאַרהעלטעניש ינדיקייץ אַז די פירמע איז מער טויגעוודיק צו צאָלן זייַן אַבלאַגיישאַנז.

אין מסקנא, פינאַנציעל ויסזאָגונג אַנאַליסיס איז אַ פונדאַמענטאַל בקיעס פֿאַר traders. עס גיט זיי אַ דיפּער פארשטאנד פון אַ פירמע 'ס פינאַנציעל געזונט, העלפּינג זיי מאַכן בעסער טריידינג דיסיזשאַנז. Traders וואָס בעל פינאַנציעל סטאַטעמענט אַנאַליסיס וועט מסתּמא האָבן אַ באַטייטיק ברעג אין די מאַרק.

4.2. פאַל סינעריאָוז אין טריידינג

ווען עס קומט צו טריידינג, עס ס ניט נאָר וועגן נומערן און טשאַרץ; עס איז אויך וועגן מעשיות. סטאָריעס וואָס אַנפאָולד אויף וואָג שיץ, האַכנאָסע סטייטמאַנץ און געלט לויפן טשאַרץ, ריווילינג די געזונט, פאָרשטעלונג און פּאָטענציעל פון אַ פירמע. לאָמיר ונטערטוקנ זיך אין עטלעכע פאַל סינעריאָוז צו פֿאַרשטיין ווי אַנאַלייזינג די פינאַנציעל סטייטמאַנץ פון אַ פירמע קענען ווירקן טריידינג דיסיזשאַנז.

ימאַדזשאַן אַז איר באַטראַכטן ינוועסטינג אין פֿירמע א. איר אָנהייב דורך ונטערזוכן זייַן וואָג בלאַט. איר באַמערקן אַ באַטייטיק פאַרגרעסערן אין זייַן קראַנט אַסעץ, ספּאַסיפיקלי אין זייַן געלט און געלט יקוויוואַלאַנץ. דאָס קען אָנווייַזן אַז די פירמע איז פאַנאַנשאַלי געזונט און האט גענוג ליקווידיטי צו דעקן זיין קורץ-טערמין לייאַביליטיז. אָבער, אַ נעענטער קוק אין די לייאַביליטיז אָפּטיילונג ווייזט אַ היפּש העכערונג אין קורץ-טערמין כויוו. דאָס קען זיין אַ רויט פאָן וואָס ינדיקייץ פינאַנציעל נויט אָדער ריזיקאַליש פינאַנציעל פאַרוואַלטונג.

ווייַטער, איר מאַך צו די ינוועסמאַנט דערקלערונג. דאָ איר באַמערקן אַז די רעוועך פון פֿירמע א איז קאַנסיסטאַנטלי געוואקסן, אָבער די נעץ האַכנאָסע איז דיקליינד. דאָס קען זיין רעכט צו ינקריסינג קאָס אָדער דיקריסינג מאַרדזשאַנז, וואָס קען ווירקן די פּראַפיטאַביליטי פון די פירמע אין די לאַנג לויפן.

לעסאָף, איר אַנאַלייז די געלט לויפן דערקלערונג. טראָץ די דיקליינינג נעץ האַכנאָסע, איר אָבסערווירן אַ שטאַרק positive געלט לויפן פון אַפּערייטינג אַקטיוויטעטן. דאָס סאַגדזשעסץ אַז די פירמע איז יפעקטיוולי דזשענערייטינג געלט פון זייַן האַרץ געשעפט אַפּעריישאַנז.

• פאַל 1: פֿירמע א קען זיין אַ גוטע ינוועסמאַנט אויב זי קען פירן זיין קורץ-טערמין כויוו און קאָנטראָלירן די קאָס. די שטאַרק געלט לויפן איז אַ פּראַמאַסינג צייכן.
• פאַל 2: אויב די פירמע פיילז צו פירן זיין כויוו און קאָס, עס קען פּאַטענטשאַלי פירן צו פינאַנציעל נויט, מאכן עס אַ ריזיקאַליש ינוועסמאַנט.

אין אן אנדער סצענאַר, איר קוק אין פֿירמע ב. זייַן וואָג בלאַט ווייזט אַ פאַרקלענערן אין קראַנט אַסעץ און אַ פאַרגרעסערן אין לאַנג-טערמין לייאַביליטיז, ינדאַקייטינג פּאָטענציעל ליקווידיטי פּראָבלעמס. אָבער, זיין האַכנאָסע ויסזאָגונג ווייַזן קאָנסיסטענט וווּקס אין נעץ האַכנאָסע, און זיין געלט לויפן ויסזאָגונג ריווילז אַ positive געלט לויפן פון ינוועסטינג אַקטיוויטעטן רעכט צו דעם פאַרקויף פון אַ געשעפט אַפּאַראַט.

• פאַל 3: פֿירמע ב קען זיין אַ ריזיקאַליש ינוועסמאַנט רעכט צו זיין ליקווידיטי ישוז. אָבער, אויב עס קענען נוצן די געלט פון זיין סאָלד געשעפט אַפּאַראַט צו פירן זיין לייאַביליטיז, עס קען קער אַרום.
• פאַל 4: אויב די פירמע פיילז צו פירן זיין לייאַביליטיז, עס קען זיין אַ פינאַנציעל נויט, וואָס מאכט עס אַ ריזיקאַליש ינוועסמאַנט טראָץ זיין positive נעץ האַכנאָסע.

די סינעריאָוז אילוסטרירן ווי אַנאַלייזינג די פינאַנציעל סטייטמאַנץ פון אַ פירמע קענען צושטעלן traders מיט ווערטפול ינסייץ, העלפּינג זיי מאַכן ינפאָרמד טריידינג דיסיזשאַנז. געדענקט, דער שטן איז אין די דעטאַילס, און די דעטאַילס קענען אָפט זיין געפֿונען אין די פינאַנציעל סטייטמאַנץ.